Cách sử dụng hàm TBILLPRICE trong Excel

Khi chính phủ tiến hành thị trường tài chính để huy động tiền, nó có thể làm điều đó bằng cách phát hành hai loại phương thức nợ, một là tín phiếu kho bạc và trái phiếu chính phủ. Sự khác biệt giữa hai loại này là tín phiếu kho bạc được phát hành khi chính phủ cần tiền trong thời gian ngắn hơn trong khi trái phiếu được phát hành khi chính phủ cần nợ trong hơn năm năm. Giá tín phiếu kho bạc được tính theo công thức dưới đây

Ở đây DSM là số ngày từ khi tất toán đến khi đáo hạn. Tín phiếu kho bạc thường được gọi là T-phiếu và có thời gian đáo hạn tối đa dưới một năm (364 ngày). Do đó, chúng được phân loại là các phương pháp thị trường tiền tệ. Ví dụ đơn giản, giả sử bạn muốn mua một tín phiếu Kho bạc 1.000 đô la với 180 ngày đến hạn và lãi suất chiết khấu 1,5%. Để tính giá, mất 180 ngày và nhân với 1,5 để được 270. Sau đó, chia cho 360 được 0,75 và lấy 100 trừ đi 0,75. Đáp số là 99,25. Tìm hiểu thêm về cách tính giá của giá trị giá hóa đơn T trên mệnh giá 100 đô la bằng cách sử dụng hàm TBILLPRICE trong Excel.

Hàm TBILLPRICE trả về giá trên mệnh giá 100 đô la cho một tín phiếu Kho bạc. Nó có ngày thanh toán và ngày đáo hạn làm ngày đối số cùng với lãi suất chiết khấu.

quyết toán: ngày thanh toán hóa đơn đáo hạn: ngày đáo hạn hóa đơn chiết khấu: tỷ lệ chiết khấu trên hóa đơn

Tất cả những điều này có thể khó hiểu. Hãy hiểu chức năng này bằng cách sử dụng một ví dụ. Ở đây chúng ta có ngày thanh toán, ngày đáo hạn và tỷ lệ chiết khấu cho tín phiếu kho bạc.

Như bạn có thể thấy trong hình trên, giá trên hóa đơn thanh toán là 94,94 trên mệnh giá 100 đô la. Trong khi hàm Price trả về giá trên mệnh giá 100 đô la của một chứng khoán có giá trị là 99,06 đô la như được hiển thị bên dưới.

Như bạn có thể thấy công thức PRICE trong hộp công thức có các đối số khác được đề cập trực tiếp trong công thức. Có thêm hai hàm T bill trong Excel TBILLYIELD và TBILLEQ. Sử dụng chức năng này khi hoạt động với các giá trị tài chính tín phiếu kho bạc.

Dưới đây là một số lưu ý quan sát bằng cách sử dụng hàm TBILLPRICE được hiển thị bên dưới.

và tỷ lệ chiết khấu, không có khoản trả lãi định kỳ bằng cách sử dụng hàm RECEIVED trong excel.